2023上半复盘及下半策略

理论上应该写的更详细些，但是鉴于时间实在是挤不出来，也懒得浪费时间，随性写写。

630结束时整体净值收益率是8.92%，看结果是差强人意，至少跑赢了科创50ETF，但是结果上还是在最后两个交易日坐了把过山车，从新高的30%一口气吃了俩跌停，属于是最后一刻没绷住，毁了半年的练功。但是考虑到重仓股情绪性杀跌的因素，实际上到715净值基本稳定在15%浮动，属于正常状态，折损的时间成本也可以接受。

年初至今做的最成功的一点就是改变了交易策略，由过去的纯左侧思维转变成了短线夹头。复盘下当时的几个判断和实际执行：高仓位滑头参与（执行仍不够花头），市场高博弈性（博弈性远强于预期），尊重情绪波动（实际上还是太格局了），尽管很难做好择时（成功率高架不住没有靠纪律消灭感性）。这两年卖方报告天天念经要研究做深做透，现在回想下还是非常有道理的，但是个人投资者在解决交易能力瓶颈前浪费时间做研究没有什么意义，不然面对情绪与量化共振的时候，要么仓位压根上不去，要么止损时被两头打脸。

今年应该有很多牛人在上半年完成了加零，但回头看上半年的行情称得上昙花一现。根源还是来自于疫后经济增长曲线的中枢下移，导致传统的一些估值方法无法从市场上挖掘出任何机会，上半年走的好板块全部都是脱离财务估值体系的。

下半年策略上继续沿用，板块无非就是算力、复合集流体、整车和存储。半导体依然长线要做，然而目前这个互相收割样做起来也很蛋疼。

也顺便吐槽一下，现在卖方报告的质量差距真的是比人与狗都大，有些报告写的都是什么玩意啊。